量化私募有多赚钱？5000万年终奖，机构不惜血本争抢的人才需要哪些技能？

量化私募有多赚钱？5000万年终奖，机构不惜血本争抢的人才需要哪些技能？

近日，社交媒体上流传一则消息：某量化私募工作人员年终奖高达5000万元。此消息引发热议，也让人不禁好奇：量化私募行业到底有多赚钱？为什么这个行业能开出如此惊人的薪酬？

5000万元年终奖是否属实？

12月13日，有网友在社交媒体发帖称：同事的同班同学做量化，今年奖金达到了5000万元，并表示做量化的二级私募确实厉害，业绩大爆表。该网友叹服称，在震荡行情中，模型的确优于人脑。

对此，业内人士分析称，以某量化投资公司为例，即使今年出了些状况，但他们500指增产品今年收益在50%左右，规模差不多100亿元左右，赚50%就是50亿元，后端可以分到10亿元，再加上2亿元的管理费收入，便净赚12亿元，所以认为分到5000万元很正常。

某证券分析师也证实了这一薪酬水平，他表示：“高薪酬主要是因为量化交易有高门槛，一个模型的优化升级是否成功，会直接影响产品业绩。目前优秀量化私募的管理规模都比较大，超额收益分成可观。对量化优秀人才给重奖，也比较合理。”同时他也强调，这个奖励主要发给对算法有贡献的核心人员，尤其是业绩表现优异的员工。

行业人才争夺战

面对私募基金高额的年终奖，有网友直言：这就是我学金融的原因。事实上，确实有各行各业的人才转型进入私募行业。其中，不少拥有专业背景的公募基金经理成“奔私”主力。

据第一财经报道，截至今年10月，在有业绩更新的114名“公转私”基金经理中，113名在近三年均取得了正收益，但首尾收益率相差也多达531.77个百分点。

此外，也有医生、教师、记者、酒店接待、文秘等各行各业的人才被吸引，投身私募基金。

然而，头部量化私募却陷入了“招人难”。据上海证券报报道，正值校招旺季，量化私募“抢人大战”愈发激烈，不仅超高年薪层出不穷，还有多家量化私募在清华北大等名校附近设立办公室，吸引人才。

鸣石投资2022年的校园招聘信息显示，如果加入鸣石投资有望收获最高200万元年薪。另一家百亿级量化私募更是曾面向实习生提供不同岗位，开出年薪在50万元至200万元不等的薪酬。

一位头部量化私募创始人感慨道：“最近校招，有件事情我比较意外，就是很难招聘到合适的应届毕业生，一个水平、学历和实习经历都比较一般的应届毕业硕士生，月薪2.5万元都招不到，现在量化私募招人都这么‘卷’了吗？”

沪上一位百亿级量化私募人士则表示：“随着量化私募行业发展越来越快，竞争必将走向更为激烈的状态，而优秀人才又是竞争的核心‘武器’，有些人才能够为公司的超额收益做出显著贡献，所以这场‘人才之战’必不可少。”

量化私募为何如此火爆？

自2018年起，量化私募便进入了快速发展的阶段。据国金证券，截至2018年底，据非官方统计，量化私募行业管理规模大概在1500亿元左右，2019年便攀升到了3000亿元左右。

近两年来，量化私募更是发展迅猛，根据朝阳永续数据，截至2021年上半年，量化私募基金规模已经突破万亿关口。伴随而来的是百亿量化私募如雨后春笋般涌现。私募排排网数据显示，截至12月10日，百亿级私募共有101家，其中百亿级量化私募有26家，数量占比25.74%。

而在这百亿级的26家私募之中，有20家百亿量化私募今年内均实现正收益，且平均收益跑赢大盘。鸣石、天演资本、世纪前沿、金戈量锐等6家量化私募今年业绩超30%；启林、幻方等14家量化私募业绩超20%。

近年来，量化私募迎来爆发式增长，也和其独特优势有关。相对于量化公募，量化私募的资金底盘虽然不大，但在交易速度方面量化私募往往更有优势，并且由于交易上限制相对不多，也使私募量化在一定程度获得了更大的获利空间。

尤其今年以来，量化私募业绩表现十分亮眼，这也致使投资人蜂拥而至。对此，资深基金研究人士杨佳星表示，“由于今年大盘整体处于震荡状态，在此情形下，主观市场则做的较为一般，相比较之下，量化私募就比较适合这种震荡的市场。而量化私募在前两年业绩确实很好，也使更多的投资者愿意投进量化私募。简单而言，就是市场上钱多，好产品少，投资者的选择不多。”

人才才是关键

中国的量化投资始于2010年，之后经过近十年的起起落落，逐步得到部分主流投资人群认可。过去三年间，中国量化私募规模从2018年底的1000亿元，快速提升到2021年夏天的万亿元大关，部分私募的管理规模也攀升至千亿级。

根据中国基金业协会公布数据，截至2021年11月末，私募基金管理基金数量和基金规模均创新高，管理基金数量达到12.15万只，管理基金规模达到19.73万亿元。

同时，私募基金备案中，尤以量化私募最为活跃。根据私募排排网数据，11月有15家私募备案超过10只基金，包括灵均投资、阿巴马资产、启林投资、衍复投资、因诺资产、千象资产在内的百亿量化私募包揽了11月备案数量前六。

今年以来，截至11月底，备案产品数超过100只的私募已增至20家。其中，百亿私募是主力，灵均投资、九坤投资、高毅资产、鸣石投资等老牌私募备案产品数排名靠前。

私募排排网数据显示，目前百亿量化私募达到26家。虽然近期量化普遍遭遇回撤，但百亿级别的量化私募年内依旧全部正收益。

而随着近年国内量化投资迅猛发展，量化私募也求贤若渴，出动“年薪百万”的待遇争夺人才。在某招聘网站上，灵均投资热招职位有34个，其中北京及上海地区招聘的量化研究员、量化交易系统开发工程师、资深C++开发工程师最高年薪高达100万元。鸣石投资发布2022年的校园招聘信息也显示，最高能给到200万元年薪的行业顶尖待遇。

对此，业内人士认为，大家看到的都是圈子里的幸运儿，做量化门槛很高，基金经理需要同时精通编程和投资，“钱不是重点，重点是这种做量化投资的人才。”