A股30年涨停板数据深度分析：从连板晋级率到打板策略

A股30年涨停板数据深度分析：从连板晋级率到打板策略

本文基于A股市场30年来的所有涨停板数据，通过严谨的数据分析，揭示了不同连板阶段的晋级率，并提出了相应的打板策略。研究发现，连板晋级率与连板数呈正相关上升趋势，五板和十板是两个重要的拐点。此外，文章还从行业分布、区域分布、市值和股价等多个维度，为投资者提供了更精细的选股参考。

数据提取与统计规则

为了让研究结果具有真正的参考意义，研究者统计了A股自1990年12月19日成立以来所有上市股票的涨停板数据。具体统计规则如下：

1. 统计周期自1990年12月19日开始至2020年12月25日止，统计范围为已上市所有A股。
2. 剔除新股连续涨停板（含开板前的一字连板和开板后继续涨停的换手连板）。
3. 剔除个股被ST后5%幅度的涨停板，只统计被ST之前10%幅度的涨停板。
4. 连续涨停板从首板到终板各计数一次，比如二连板计数时首板、二板各计一次，三连板计数时首板、二板、三板各计一次，依此类推。

主板10%幅度涨停板数据分析

基本结论：

1. 总体来说，连板晋级率与连板数呈正相关上升趋势，越往上晋级率越高。
2. 一进二板成功率最低，只有15.70%，二进三就上升到34.65%。
3. 五板是一个重要的拐点，因为从五进六开始晋级率都上升到50%以上。
4. 十连板是另一个重要的拐点，九进十的晋级率突然开始下降。
5. 十连板以上的晋级率虽然很高但没有稳定的上升趋势，主要原因是十连板以上出现的次数越来越少，且90%以上的连板是由于借壳和并购等资产重组原因引起的。

注册制创业板及科创板20%幅度涨停板数据分析

基本结论：

20%幅度涨停板制度大大降低了股民的打板欲望，晋级率基本都在30%以下。主要原因是一旦吃天地面造成的亏损幅度将一日超过40%，这让股民非常忌惮。从统计数据可以看出，20%幅度的涨停板基本上三板以上就很少有人去打了。

多维度数据分析

行业分布

统计数据可以看出，五连板个股的行业分布在装备制造业和信息产业居多，分别达到20.4%和18%；六连板个股的行业分布则是信息产业比装备制造业稍多一些，分别占比20.6%和18.2%。可见，大科技和装备行业是主要的连板牛股制造基地！

区域分布

数据统计可以看出，五连板个股主要分布在广东和上海居多，占比分别达到16.4%和10.3%；六连板个股则主要以广东和江苏居多，分别占比16.8%和10.3%。可见，经济比较发达的珠三角和长三角是牛股多发地！

市值和股价分布

统计数据可以看出，中等价格的小盘股出现五连板和六连板的几率最高！也就是说，小市值且价格不高的股票最容易走妖！

打板策略总结

• 打板选择：对于10%涨停板的主板来说，退潮末期分仓打二进三试错，情绪回暖期打三进四角逐真龙，情绪主升期打四进五角逐妖股。对于20%涨停板的科创板和注册制创业板来说，打首板或二板都可以，次日冲高择机出。
• 行业选择：装备制造业和信息产业最容易出牛股，也就是科技和高端制造业。
• 地区选择：经济发达的珠三角和长三角地区是牛股高发地。
• 个股选择：小市值中低价个股最容易走妖！

重要申明：任何策略都不是万能的，实际交易时如果能够结合盘面情绪与市场环境来使用这个策略，成功率将会大大提高！