银行存款利率年内二度下调，LPR同步降0.25个百分点

银行存款利率年内二度下调，LPR同步降0.25个百分点

10月18日，多家国有大行和股份制银行再次下调人民币存款利率，这是继今年7月后的第二次调整。此次调整涉及活期和定期存款多个期限，其中活期存款利率下调5个基点，从0.15%降至0.1%；三个月、六个月、一年、两年、三年和五年定期存款利率均下调25个基点。调整后，一年定期存款利率降至1.1%。

这一轮存款利率下调是自2022年4月存款利率市场化调整机制建立以来的第六轮调整。值得注意的是，央行行长潘功胜在2024金融街论坛年会上表示，预计21日公布的贷款市场报价利率（LPR）也会下行0.2~0.25个百分点。事实上，10月21日公布的LPR数据显示，1年期LPR为3.1%，5年期以上LPR为3.6%，两个品种均较上月下降25个基点。这是今年以来LPR第三次下降，也是降幅最大的一次。

专家分析认为，本轮存款利率下调符合政策导向和银行自身稳息差的需求，有助于稳定净息差，保障商业银行稳健经营。东方金诚首席宏观分析师王青表示，当前银行净息差为1.54%，处于历史低位，本轮银行存款利率下调，基本可以抵消各类贷款利率下调对净息差的影响。

对于普通储户而言，此次利率调整意味着存款利息收入的减少。以10万元定期存款为例，一年期利息收入将减少250元。对于20万元存三年的情况，降息后三年利息将减少1500元。这一变化可能促使部分储户重新考虑资产配置策略，寻找其他投资渠道以获取更高收益。

值得注意的是，近期多家地方性银行也纷纷跟进下调存款利率。10月份以来，广西、贵州、广东、海南、河南、辽宁、新疆等地的农商行或村镇银行已调整存款利率，部分银行利率降幅达50BP。此外，大型银行此前已五次主动下调存款利率，分别在2022年9月、2023年6月、2023年9月、2023年12月和2024年7月。

在贷款方面，LPR的下调将显著减轻房贷借款人的利息负担。今年以来，5年期以上LPR累计下降了60个基点，对新、老房贷都是重大利好。对于即将买房贷款的人来说，利息成本更低。对于存量房贷借款人来说，今年以来LPR下降的0.6个百分点，加上各商业银行10月25日统一批量调整的存量房贷利率平均约下降0.5个百分点，今年房贷利率降幅可能超过1个百分点。

在此背景下，专家建议有存量房贷的用户检查自己的LPR重定价周期是否还是一年，建议调整为最短的3个月。这样可以在LPR下降时尽快享受降息带来的好处。具体调整方法可通过银行APP进行，搜索关键词包括“利率调整”、“重定价调整”、“存量房贷利率调整”等。

展望未来，业内人士认为年内LPR报价可能将保持稳定。一方面，9月政策利率下调幅度较大，四季度将进入政策效果观察期；另一方面，当前银行净息差处在历史低位，这会制约报价行持续压缩LPR报价加点的动力。专家预计，2025年LPR报价或还有一定下调空间，以进一步促进房地产市场止跌回稳，提振经济增长动能。

此次利率调整体现了货币政策的灵活适度，既有助于降低实体经济融资成本，又兼顾了银行体系的稳健运行。对于普通民众而言，及时了解政策变化，合理规划个人财务，显得尤为重要。