手把手教你如何选择个人养老金理财产品

手把手教你如何选择个人养老金理财产品

随着个人养老金制度的逐步完善，越来越多的人开始关注如何选择适合自己的养老金理财产品。本文将为您详细介绍个人养老金理财产品的试点情况、业绩表现以及科学的评价体系，帮助您做出明智的投资决策。

截至2024年11月25日，人社部官网显示个人养老金产品总数达到836只，其中储蓄产品466只，基金产品200只，保险产品144只，理财产品26只。

个人养老金理财产品试点情况

目前，6家理财公司共发行26只个人养老金理财产品，产品风险等级分为五级。其中，15只产品风险等级为二级（中低），11只产品风险等级为三级（中）。整体来看，个人养老金理财产品的风险等级以中低为主。

在已发行的26只产品中，混合类产品有4只，固定收益类产品有22只，绝大多数为固定收益类。

个人养老金理财产品自2023年2月开始投资运作。截至2024年第三季度，在26只运作的理财产品中，有20只理财产品的投资运作时间满1年。统计显示，这些产品在2023年10月1日至2024年9月30日期间的平均收益率为3.75%，中位数为3.53%，最高收益率达6.55%，最低为-0.60%。

个人养老金理财产品的评价

根据银行业理财登记托管中心发布的《中国银行业理财市场半年报告（2024年上）》，截至2024年6月末，全国共有239家银行机构和31家理财公司存续理财产品4万只，存续规模达28.52万亿元。上半年累计新发理财产品1.54万只，募集资金33.68万亿元。

自2018年资管新规实施以来，银行理财产品完成了从非净值化到净值化的转型。截至2024年6月末，理财产品净值化率进一步升至97.6%。

在银行理财产品实现净值化后，济安金信自2022年开始对银行理财产品进行公开评级工作，并发布评级报告。

现阶段，净值型银行理财尚处于转型发展过程中，可获取的市场公开信息有限，相关研究处于起步阶段。在资管新规统一管理的背景下，参考公募基金评价框架，设计银行理财产品评级方法。由于银行理财产品的监管规范程度与信息披露透明度相较公募基金仍有一定差距，因此结合银行理财产品的发行及运作特性，济安金信银行理财评价体系特别引入了基于央行宏观审慎评估体系（MPA）核心指标设计的宏观审慎评级，对理财产品管理人进行风险评估并纳入评价体系。

2022年，基于对理财产品的深刻理解和认知，参考济安金信公募基金评价体系，对分类为现金管理类、固收类、权益类及混合类的四类理财产品进行评级，具体设计如下：

1. 指标体系

2. 评级周期：各类型产品评级周期为12个月。
3. 更新间隔：评级更新间隔为1个月，即每月度更新。
4. 星级比例：各星级评定比例列示如下。

银行理财产品的颁奖活动

2022年，济安金信开展银行理财产品评级工作以来，得到了社会各界的广泛认可。2023年5月26日，济安金信在深圳前海召开了公募基金、银行理财产品和养老金产品三类资管产品的高质量发展论坛及其各自的颁奖活动。

济安金信创立的中国企业年金指数已运行十三年，其收益率完美匹配社保基金、企业年金和职业年金实际投资业绩。2021年8月上线济安金信养老金产品评级系统，2022年9月开展养老金产品管理人评级工作，2023年提供养老金投资经理画像服务，2024年提供第三支柱个人养老金产品（含储蓄产品、保险产品、理财产品、基金产品）的综合评价和跨品类资产配置，为客户提供专业的养老金融服务。

（转自：济安养老金研究）