九位华尔街顶尖交易大师的交易原则
九位华尔街顶尖交易大师的交易原则
在金融交易的世界里，成功往往源于对交易原则的深刻理解和严格遵守。本文将为您介绍九位华尔街顶尖交易大师的交易智慧，从资金管理到耐心等待，从风险控制到保持平静，这些经验之谈将为您的交易之路提供宝贵的启示。
马蒂·舒华兹：资金管理是关键
马蒂·舒华兹是一位冠军交易员，他在交易生涯的前十年经常处于亏损状态，但自1979年起，他开始展现出顶尖交易员的实力。在10次全美投资大赛的四个月期交易竞赛中，他获得了9次冠军，平均投资回报率高达210%。他认为最重要的交易原则就是资金管理。
- 观点1：交易中最重要的原则是止损。一旦发现错误，必须立即退出，保留实力以备卷土重来。
- 观点2：在遭受重大亏损时，不要急于挽回损失，而应该减少交易量，重新建立信心。
- 观点3：在连续盈利后应减少交易量，避免过度自信导致亏损。
麦可·马可斯：耐心等待时机
麦可·马可斯是一位天才交易员，他在1969年至1973年间经历了多次资金亏损，但自1973年起开始走向成功。他进入商品公司时仅获得3万美元的交易基金，但在大约十年后，这笔资金增长至8000万美元，收益率达到二千五百倍。他认为交易最为重要的一项就是有耐性。
- 观点1：频繁交易是亏损的主要原因，必须等待市场走势明朗后再进场。
- 观点2：在市场走势与预期相反时，应果断退出，等待更好的机会。
- 观点3：在亏损时应停止交易，等待更明确的交易信号。
汤姆·包得文：甄选交易时机
汤姆·包得文认为交易中最为重要的就是耐心等待合适的交易时机。
- 观点1：许多交易员犯的最大错误就是交易过于频繁，应该等待合适的交易时机，而不是被迫交易。
- 观点2：在获利后容易放松警惕，导致操作频繁，最终导致重大亏损。
布鲁斯·柯凡纳：风险控制是根本
布鲁斯·柯凡纳是一位纵横全球的外汇交易员，他在1978年至1988年间创造了平均年回报率87%的惊人业绩。他认为交易最重要的就是风险控制。
- 观点1：每次交易前都应设定止损点，避免因冲动而改变交易策略。
- 观点2：冲动是交易中最具有破坏力的错误，交易应严格遵循既定的交易信号。
- 观点3：每笔交易的亏损应控制在资金的1%-2%之间，以控制风险。
理查·丹尼斯：保持平静的心态
理查·丹尼斯是一位商品交易的传奇人物，他在1960年代末期进入商品交易行业，经过初期的亏损后，20年间将400美元变成了约2亿美元的财富。他认为交易最重要的就是保持平静的心态。
- 观点1：交易员需要像拳手一样，学会在亏损时保持冷静，减少交易量以保护资本。
- 观点2：无论盈亏，都应保持冷静，每天分析交易记录，总结经验教训。
- 观点3：在市场不稳定时，能够平静地执行交易规则是非常重要的。
马克·威斯坦：时刻保持谨慎
马克·威斯坦是一位全胜交易员，他从房地产中介转行做交易员后，经历了4年多的亏损期，但之后保持了极高的获利率。他认为交易最重要的就是时刻保持谨慎。
- 观点1：成功的交易员通常都对市场保持敬畏之心，选择在市场明朗时才进场。
- 观点2：无论是亏损还是盈利，都必须保持谨慎，特别是在盈利时更应如此。
- 观点3：交易策略需要具有弹性，以应对市场的变化。
保罗·都德·琼斯：自我约束与资金管理
保罗·都德·琼斯是一位具有攻击性操作艺术的交易员，他创立的都德期货基金在短短几年内从150万美元增长到3亿3000万美元。他认为交易最为重要的就是自我约束和资金管理。
- 观点1：在一次性亏损70%后，他决定严格进行自我约束和资金管理。
- 观点2：金融市场成功来得快去得也快，因此必须时刻保持警惕。
- 观点3：他现在操作时从没有想过每笔交易能为他赚多少钱，而是时刻注意可能遭受的亏损。
艾迪·塞柯塔：改变自己
艾迪·塞柯塔是一位利用电脑交易系统进行操作的天才交易员，他为客户和自己创造了令人难以置信的投资回报率。他认为交易最重要的就是肯于改变自己。
- 观点1：交易与心理是一体两面，失败的交易员很难改头换面为一名成功的交易员，因为他们不愿改变自己。
- 观点2：在交易不顺时，应该减少交易量，而不是增加交易量试图挽回损失。
- 观点3：重仓操作的交易员最终都会完蛋，每笔交易的亏损应控制在5%以内，最好是2%以内。
赖瑞·海特：遵循交易系统与风险控制
赖瑞·海特成立了明德投资管理公司，该公司年投资回报率稳定在13%至60%之间，从1981年的200万美元增长到2005年的8亿美元。他认为交易最重要的就是遵循交易系统和风险控制。
- 观点1：公司第一条交易原则是绝对跟着趋势走，完全信任交易系统，任何人不得擅自违反交易系统发出的指令。
- 观点2：交易分为四种：成功的交易、失败的交易、赚钱的交易、赔钱的交易。违背交易系统指令的交易一定是失败的交易。
- 观点3：公司第二条交易原则是把风险控制到最低，每笔交易的亏损控制在1%左右，这样即使在市场不好的时候，损失也不会超过10%。
这些华尔街顶尖交易大师的经验和智慧，为我们提供了宝贵的交易指导。他们的成功并非偶然，而是建立在对交易原则的深刻理解和严格遵守之上。希望每位交易者都能从中获得启发，找到适合自己的交易之道。