解读价格行为第一课：如何利用布林线解读价格行为
解读价格行为第一课：如何利用布林线解读价格行为
在金融市场中，价格行为分析是交易者解读市场动态、制定交易策略的重要工具。布林带作为技术分析中的重要指标，能够帮助交易者在价格波动的背景下做出更精准的判断。本文将深入探讨如何利用布林带解读价格行为，通过具体场景分析和实战案例，帮助读者掌握这一实用的交易技巧。
本指南将带您通过一系列技术和示例，逐根K线（烛台）解读价格行为。
在本节中，我们将探索解读价格波动的艺术，揭示模式，并从市场行为中获取可操作的见解。这些资源将帮助您为解读价格行为打下坚实的基础。
价格行为（Price Aciton）并非孤立存在——它通常与关键指标紧密结合，以提升分析的精准度。学习如何结合布林带解读价格行为，识别波动性并锁定机会；或通过肯特纳（Keltner）通道分析价格行为，理解动量和趋势边界。
理解市场趋势对于发现入场和出场点至关重要。学习使用移动平均线的三种方法来识别趋势，掌握简单而有效的趋势识别策略；或探索使用趋势烛台快速可视化市场动量的简单方法。
要真正掌握价格行为，您需要深入表面之下。通过三个逐根K线价格行为分析的示例，了解每根K线如何讲述一个“故事”。帮助您进行价格行为K线分析，建立解码K线模式的结构化方法。最后，通过观察内包线（Inside Bar）揭示隐藏的日内交易机会。
最终，您将培养出自信分析市场行为的能力。无论您是借助指标、识别趋势，还是逐根K线分解价格行为，本节都将为您提供实用技术，助您提升交易水平。
如何利用布林线解读价格走势
在价格行为分析中，不要忽视价格波动的力量。价格与布林带之间的互动揭示了有用的交易线索。
价格行为交易不仅仅是学习诸如吞噬烛台（Engulfing Candlestick）和头肩顶（Head & Shoulders）等价格形态。我们常常忽视价格行为的一个关键方面：波动性。市场波动的幅度与市场波动的方向同样重要。为了将波动性纳入我们的分析，布林带提供了一个强大的工具。
什么是布林带？
如上图所示，布林带由三条线组成，这些线由价格波动驱动。
● 中线 = N周期简单移动平均线（SMA）
● 上轨线 = N周期SMA +（N周期标准差 × 倍数）
● 下轨线 = N周期SMA -（N周期标准差 × 倍数）
N的标准值为20，通常使用的倍数为2。
简而言之，布林带在价格的移动平均线周围形成一个包络线（Envelope）。该包络线的宽度取决于价格波动性（或标准差）。
因此，布林带会根据过去价格行为的标准差进行扩张和收缩。
布林带的这一特性是将其用于在近期波动性背景下解读价格行为的关键。因此，作为价格行为交易者，我们的重点是观察布林带如何与价格行为互动。从中，您将能够发现有价值的交易信息。
布林带下的价格行为情景
您是否观察过市场与布林带之间的“舞蹈”？
如果您观察过，您可能会注意到以下情景：
- 价格烛台触及布林带并反转
- 连续价格烛台推动布林带
- 价格烛台完全形成于布林带之外（异常K线）
在本节中，我们将仔细研究每一种场景。同时，您还将学习每种情况如何作为各种交易策略的前提。
场景#1：价格烛台触及布林带并反转
在下图中，我们观察到以下情况：
● 市场正在横盘整理。
● 这证实了波动性的缺乏。
● 市场被困在一个交易区间内。
这种横盘市场非常适合以小额利润为目标的短线交易者。
您可以通过寻找支持横盘市场的原因来增强其表现。
例如，外汇市场往往在关键经济数据发布前横盘整理。在新闻发布前的这段时间，您可能会考虑通过在布林带内反向交易来快速获利。然而，遵循这一交易前提，您必须在实际发布前平仓。
基本策略
当然，市场可能并不总是在两条线之间完美反弹。因此，作为短线交易者，您需要在入场和出场时保持灵活。
但当市场确实如此时，以下简单规则效果良好：
看涨交易：
当市场触及下轨线时，使用限价单买入。
目标是在上轨线处退出。
看跌交易：
当市场触及上轨线时，使用限价单卖空。
目标是在下轨线处获利。
场景#2：连续价格烛台推动布林带
连续价格烛台推动布林带显示出决定性的突破。
这证实了市场的强度。在这种形态下，市场告诉您不要逆势而行，除非您想进行逆向交易。
这种情况伴随着布林带的扩张。
在成功突破后，通常会遇到这种情况。如果您正在跟随飙升的价格波动，您将获得丰厚的回报。
当您发现市场推动布林带时，请注意烛台是否能够收盘于布林带之外。这一观察可以揭示评估当前趋势的重要线索。您将在下面的深入示例中看到这一点。
基本策略
最简单的方法是加入突破，当市场突破布林带时。
看涨交易：
当价格突破上轨线时做多。（这可能以在上轨线处设置止损单的形式出现。）
对于更保守的入场，等待价格烛台收盘于上轨线之上后再入场。
看跌交易：
当价格突破下轨线时做空。
对于更保守的入场，等待价格烛台收盘于下轨线之下后再入场。
在横盘市场中，这种交易方法可能会导致许多假突破。这就是为什么在需要更多确认时，您应该考虑保守的入场。
场景#3：价格烛台完全形成于布林带之外（异常K线）
约翰·布林格设计布林带是为了在正常市场情况下包含大多数价格行为。
因此，完全位于布林带之外的异常K线是罕见的。
关键的是，这种形态也是不可持续的。
价格不能长时间保持在布林带之外。市场很快就会反弹回布林带内，这种反弹反应将表现为反转或回撤。
基本策略
如果您是反转交易者，您应该注意异常K线。
只要价格烛台完全形成于布林带之外，它就是异常K线。无论异常K线是看涨还是看跌，都不重要。
看涨交易：
当您发现布林带下方的异常K线时，考虑看涨反转设置。
看跌交易：
当您看到布林带上方的异常K线时，考虑看跌反转交易。
但与其他任何趋势反转信号一样，您不应孤立地赋予它过多权重。只有在找到支持信号时，才采取反转设置。
例如，寻找暗示市场疲软准备反转的成交量激增。许多价格跃出布林带的情况也是衰竭缺口。因此，您可以应用与交易衰竭缺口相同的分析规则。
注意：如果市场不抵抗异常K线，这可能是异常K线推力方向强劲动量的迹象。请参阅下一节中的示例#2。
获利了结
异常K线不仅对交易反转有帮助，它也是获利了结的绝佳工具。
假设您成功捕捉到了看涨突破并持有多头仓位。布林带上方的异常K线为您提供了强有力的理由获利了结。
即使市场没有反转，它也可能会横盘整理。因此，即使您认为市场不会反转，明智的做法是在出现异常K线时退出市场。之后，您可能会以更好的价格重新入场。
深入示例
在本节中，我们将通过深入示例展示上述情景的组合。
示例#1：突破后趋势疲软
此示例展示了USDJPY的4小时图。
这是一个教科书般的示例，展示了如何使用布林带发现疲软趋势。（重点关注下面的第4点到第6点。）
- 通过这两个枢轴点，我们绘制了一条浅趋势线作为支撑线。
- 几乎水平的布林带包含了这一时期的大部分价格行为。因此，横盘市场显而易见。
- 这根烛台收盘于趋势线和下轨线之下。它提供了一个坚实的看跌突破交易机会。
- 市场跟随突破动量走低。观察烛台如何在推动走低时收盘于布林带之下。
- 然而，下一次推向新趋势极点的力度较弱。尽管与下轨线重叠，但烛台未能收盘于其下。
- 下一次推动更弱。尽管推至新低，但烛台完全保持在布林带内，形成了一个盘整区。此时，持看跌头寸的保守交易者会获利了结。
- 这最后的推力代表了空头的最后一搏。
此示例展示了使用布林带解读趋势市场的力量。
通过观察烛台在趋势进展过程中如何与布林带互动，我们可以获得有关趋势状态的有用见解。
示例#2：异常K线与趋势疲软的信号
在本示例中，我们将回顾2020年初疫情那会的市场崩盘。
与示例#1类似，它展示了布林带如何识别可能的趋势疲软。此外，它还提供了一个有趣的异常K线示例，这促使我们进行了不同的解读。
- 这根烛台完全位于布林带下方，是我们所称的异常K线。通常，异常K线代表不可持续的推力。然而，在这里，市场迅速恢复并突破了异常K线，表明空头力量强劲。
- 这些烛台是市场走低的实例。此外，它们每次都能收盘于布林带之下。这证实了我们之前怀疑的强劲空头力量。
- 这是第一根推至新低但未收盘于布林带之下的烛台。
- 这根烛台意义重大，因为它完全保持在布林带内，尽管推至新低，但确认了趋势疲软。
- 上述趋势疲软的信号预示了随后的反转，并最终导致了持续的牛市趋势。
价格行为分析涉及形成预期并根据市场的反应更新这些预期。这种思路体现在第1点关于异常K线的分析中：
● 当我们发现看跌异常K线时，我们预期市场会反弹或至少徘徊一段时间后再恢复下跌。
● 然而，在短暂的回调后，市场迅速推至新低。
● 我们更新了市场展望，预期强劲的空头力量。
结论
传统的价格行为框架使用支撑与阻力以及价格波动作为背景。因此，价格波动性常常被忽视。
但通过布林带，您可以在价格分析中恢复这一被忽视的方面。您可以在过去波动性的背景下解读价格行为。
在熟练的交易者手中，这个简单的包络线为价格行为分析增添了深度。