大额存单全面解析：特点、利率与市场现状

大额存单全面解析：特点、利率与市场现状

近期，不少大银行的大额存单都出现“断货”现象。究竟什么是大额存单？为什么会出现这种情况？本文将为您详细解析大额存单的特点、利率以及当前市场现状。

什么是大额存单？

大额存单是指由银行向投资者发行的一种大额存款凭证。它属于一般性存款，但又有些特殊之处。

与常规存款相比，大额存单的投资门槛较高。具体来说，个人投资者的认购起点金额不低于20万元，机构投资者的认购起点金额不低于1000万元。这种设计主要是考虑到不同投资群体的投资能力差异。

大额存单的特点

大额存单的利率是通过市场化方式确定的，这与传统存款的固定利率有所不同。此外，大额存单的投资人只能是个人或非金融企业、机关团体等非金融机构投资人，金融机构一般不能认购大额存单，但也有例外，比如社保基金可以投资大额存单。

在期限方面，大额存单采用标准化期限，包括1个月到5年共9个品种。付息方式一般分为到期一次还本付息和定期付息、到期还本两种。

流动性问题

如果储户急需用钱，定期存款只能按照活期利息计算。但大额存单提供了一个解决方案——转让功能。部分大额存单产品会标注“支持转让”，这意味着储户可以将存单转卖给其他人，既能满足临时资金需求，又能获得比活期更高的收益。

为什么大额存单会“断货”？

近期，多家银行选择减少或暂停中长期大额存单的发行，这主要是为了减少长期债务，降低高息存款比例，缓解资金压力。银行的利润主要来源于存贷息差，如果吸收的存款无法有效贷出，利润空间就会被压缩。因此，银行需要对存款产品做出调整，比如降低存款利率或减少高成本负债。

值得注意的是，市场利率下行导致大额存单利率也在下降，其优势逐渐减弱。不过，也有部分区域中小银行为了揽储，反而通过适度增加大额存单产品来吸引客户。

总结

大额存单作为存款产品，具有安全稳定且收益较优的特点，因此受到不少投资者的追捧。它是由银行业存款类金融机构面向非金融机构投资人发行的大额存款凭证，具有较高的投资门槛和灵活的期限选择。然而，近期由于市场利率下行和银行资金压力等因素，大额存单的市场供给出现了一些变化。