股市小白必读——关于超买和超卖

股市小白必读——关于超买和超卖

引用

东方财富网

1.

https://caifuhao.eastmoney.com/news/20241012094900671512820

超买状态指的是市场价格上涨过多，可能面临回调风险；超卖状态则是价格下跌过多，可能出现反弹。以下是判断股票超买超卖状态的方法及常用指标：

相对强弱指标（RSI）

1. 计算方法：

• RSI = 100 - [100 / (1 + RS)]，其中 RS = 一段时间内上涨收盘价的平均值 / 一段时间内下跌收盘价的平均值。

2. 判断方法：

• 通常认为，RSI 值在 70 以上为超买状态，30 以下为超卖状态。
• 当 RSI 进入超买区，股价可能出现回调；进入超卖区，股价可能反弹。

随机指标（KDJ）

1. 计算方法：

• 涉及未成熟随机值（RSV）的计算，RSV =（收盘价 - N 日内最低价）/（N 日内最高价 - N 日内最低价）×100，然后通过公式计算出 K 值、D 值和 J 值。

2. 判断方法：

• 一般情况下，K、D 值在 80 以上为超买，20 以下为超卖。
• J 值可单独分析，100 以上为超买，0 以下为超卖。

乖离率（BIAS）

1. 计算方法：

• BIAS =（收盘价 - N 日移动平均线）/ N 日移动平均线×100%。

2. 判断方法：

• 正乖离率越大，表示短期股价超买程度越高；负乖离率越大，表示短期股价超卖程度越高。一般认为，当乖离率超过一定数值（如正负 6%或 7%）时，可判断为超买超卖状态。

观察方法

1. 价格走势与指标背离：

• 当股价持续上涨创新高，而 RSI、KDJ 等指标未能同步创新高，可能意味着超买；反之，股价持续下跌创新低，指标未同步创新低，可能是超卖。

2. 结合成交量分析：

• 在超买状态下，成交量可能放大，这可能是上涨动能即将耗尽的信号；在超卖状态下，成交量极度萎缩后再放大，可能是反弹的迹象。

需要注意的是，没有一个单一指标是绝对准确判断超买超卖状态的。不同的股票、不同的市场环境下，这些指标的表现可能会有所差异。因此，在使用时应结合多种指标和方法进行综合分析，并结合基本面等因素，以提高判断的准确性。同时，市场具有不确定性，超买超卖状态只是一种参考，不能作为买卖股票的唯一依据。

指标补充说明

1. KDJ指标：

• KDJ指标是由K线、D线和J线这三条线组成。其中K线是快速指标，白色显示，取值范围为0到100，反映最近一段时间内股票价格在波动中收盘价与最低价之间的相对位置，其数值波动较为快速；D线是慢速指标，黄色显示，取值范围同样为0到100，是对K线的平滑处理，让指标更加平稳；J线是紫色显示，取值范围可小于0或者大于100，它是K线和D线的差值，反映的是股票价格的强弱程度。这三个值共同构成了KDJ指标体系，投资者通过观察这三条线的走势、交叉情况以及数值所处的区间等，来判断股票的买卖时机。

2. BIAS指标：

• BIAS指标有三条指标线，分别是BIAS线、BIAS1线和BIAS2线。N的参数一般设置为6日、12日、24日。BIAS线反映当前股价与近期价格平均值的偏离程度，可以据此找出超买超卖区间；BIAS1线和BIAS2线为BIAS线提供参考标准，当BIAS线从BIAS1线或BIAS2线再次向外离开时，即表示前一波超买超卖区间已经结束。并且当BIAS1线和BIAS2线同时向上或向下交叉时，表示趋势可能发生变化。

3. RSI指标：

• RSI指标通常有三条线，分别是RSI1、RSI2和RSI3，但最常用的是RSI1（白色线）和RSI2（黄色线）。不同的软件或交易平台可能对这三条线的具体定义和显示方式会有一些差异，但一般来说，RSI1是短期的相对强弱指标，对价格变化较为敏感；RSI2是中期的相对强弱指标，其波动相对RSI1较为平缓；RSI3则是长期的相对强弱指标，趋势性更强。投资者可以根据这三条线的位置关系、交叉情况以及数值所处的区间来判断市场的买卖力量对比和股价的走势。