融资和筹资的区别
融资和筹资的区别
融资和筹资是企业财务管理中常见的两个概念，它们在定义、范围和方式上存在一定的区别。本文将详细探讨这些差异，并介绍各种融资方式。
定义不同
融资：通常指企业根据自身的生产经营和资金状况，通过一定渠道和方式向投资者和债权人筹集资金的行为。它不仅包括资金的筹集，还涉及资金的运用和组织，以满足企业的正常生产和经营管理需要。从广义上讲，融资也叫金融，即货币资金的融通，当事人通过各种方式到金融市场上筹措或贷放资金。
筹资：指企业通过各种方式和法定程序，从不同的资金渠道筹措所需资金的全过程。它更侧重于资金的筹集环节，是财务管理的首要环节。
范围不同
融资：范围相对广泛，不仅包括从企业内部筹集的资金，还包括从外部金融市场、投资者等渠道获得的资金。它涉及货币资金的融通，包括直接融资和间接融资等多种方式。
筹资：主要关注企业从内部和外部特定渠道筹集的资金，如接受投资者投入的资金(资本金)和向债权人借入的资金(负债)。
方式不同
融资：方式多样，包括但不限于基金组织、银行承兑、直存款、银行信用证等。此外，还有资产融资、政府支持、风险基金、直接融资(如二板市场吸收民间游资)和租赁融资等方式。
筹资：方式主要包括股权资本的筹集(如吸收直接投资、发行股票、留存收益等)和负债筹资(如向银行借款、发行债券等)。
融资方式的主要分类
债务性融资：包括银行贷款、发行债券和应付票据、应付账款等。这种融资方式构成企业的负债，企业需要按期偿还约定的本息，债权人一般不参与企业的经营决策，对资金的运用也没有决策权。
权益性融资：主要指股票融资，即向其他投资者出售公司的所有权，用所有者的权益来交换资金。这将涉及到公司的合伙人、所有者和投资者间分派公司的经营和管理责任。
具体的融资方式
银行贷款：银行是企业最主要的融资渠道，按资金性质分为流动资金贷款、固定资产贷款和专项贷款三类。专项贷款通常有特定的用途，其贷款利率一般比较优惠。
股票筹资：股票具有永久性，无到期日，不需归还，没有还本付息的压力等特点，因而筹资风险较小。
债券融资：企业债券是企业依照法定程序发行、约定在一定期限内还本付息的有价证券，表示发债企业和投资人之间是一种债权债务关系。
融资租赁：通过融资与融物的结合，兼具金融与贸易的双重职能，对提高企业的筹资融资效益有显著作用。
典当融资：以实物为抵押，以实物所有权转移的形式取得临时性贷款的一种融资方式。
委托贷款：投资方在银行为项目方设立一个专款账户，把钱打到专款账户里面，委托银行放款给项目方。
民间融资：包括企业向员工借贷、向特定非员工借贷、向非金融企业借贷等。
类金融融资：包括商业保理、私募股权基金、股权众筹等。